TrueFi

TrueFi é um protocolo de financiamento descentralizado (DeFi) construído na plataforma TrustToken. Permite aos utilizadores obter empréstimos não garantidos financiados pela TrueFi. O protocolo tem como objetivo avaliar a capacidade de crédito dos mutuários com base no seu comportamento na cadeia de blocos, em vez das pontuações de crédito tradicionais.

O TrueFi foi lançado em novembro de 2020 pela TrustToken, a empresa por trás de moedas estáveis populares como o TUSD. Ele foi projetado para expandir o acesso ao crédito globalmente usando criptomoeda e tecnologia descentralizada. O protocolo foi construído sobre a cadeia de blocos Ethereum.

Em 2021, a TrueFi introduziu recursos de steaking e gerenciamento usando seu próprio token TRU. Isso permitiu que os titulares de TRU recebessem recompensas e participassem de mudanças no protocolo. A equipa também colaborou com grandes projetos DeFi, como o Aave, para aumentar as capacidades de empréstimo da TrueFi.

O protocolo TrueFi é composto por dois participantes principais: mutuários e mutuantes. Os mutuários podem solicitar empréstimos não garantidos, licitando com tokens TRU e demonstrando um sólido histórico de reembolso. O fundo TrueFi, gerido pelo protocolo, fornece capital de empréstimo.

Um modelo de empréstimo baseado em inteligência artificial e um painel humano avaliam os mutuários com base em uma série de fatores dentro e fora do blockchain. Os empréstimos aprovados têm de ser reembolsados atempadamente para manter um bom historial de crédito. Os credores recebem taxas de juro fixas sobre os empréstimos que financiam.

O token TRU desempenha um papel fundamental no alinhamento de incentivos e na concessão de direitos administrativos. O uso do TRU também permite que os detentores de tokens recebam recompensas no jogo.

O protocolo de crédito da TrueFi é projetado para fornecer empréstimos não garantidos aos mutuários com base em sua capacidade de crédito. Eis alguns aspectos importantes:

• Os mutuários apostam tokens TRU para solicitar um empréstimo. Quanto mais tokens TRU forem apostados, maior será a pontuação de crédito.
• Os empréstimos são financiados pelo fundo da TrueFi, que começa em US $ 20 milhões. O fundo é gerido com tokens TRU.
• Um modelo de inteligência artificial analisa a reputação dos mutuários dentro e fora do blockchain para criar uma pontuação de crédito TrueFi.
• Um comité humano analisa casos extremos antes de aprovar os empréstimos. Os termos do empréstimo podem variar de 1 a 12 meses.
• Os mutuários aprovados recebem fundos de empréstimo e devem reembolsá-los em tempo hábil. Os empréstimos reembolsados vencem juros, que são transferidos para o fundo.
• Os empréstimos em situação de incumprimento são recuperados pelo fundo. Os mutuários em situação de incumprimento não são elegíveis para novos empréstimos.

O token TRU é o token de controlo e utilidade do protocolo TrueFi. Aqui estão algumas das suas principais funções:

• Os titulares de TRU podem apostar tokens para ganhar recompensas de apostas e taxas de mutuário.
• Apostar TRUs também aumenta a elegibilidade e a pontuação de crédito no protocolo.
• Os titulares de TRU votam nas alterações ao protocolo, na gestão de fundos e noutras decisões de governação.
• Um por cento dos pagamentos de empréstimos são queimados para reduzir a oferta de tokens. Novos tokens TRU serão cunhados a cada semana e distribuídos como recompensas.
• No futuro, a TRU passará para a tokenização baseada em comissões. As comissões financiarão o desenvolvimento do protocolo.

No geral, o token TRU alinha os incentivos entre mutuários, credores e detentores de tokens no TrueFi.

TrueFi oferece vantagens únicas para finanças descentralizadas:

• Expande o acesso ao crédito globalmente através da tecnologia de criptomoeda e blockchain. Sem controlos de crédito tradicionais.
• O modelo de crédito baseado em inteligência artificial proprietário e o processo de verificação humana reduzem os incumprimentos através da monitorização.
• Os empréstimos não são garantidos e permitem que os mutuários mantenham a propriedade dos seus activos.
• As taxas de juros são definidas de forma competitiva para garantir que os mutuários e credores se beneficiem.
• Com o token TRU, os incentivos são alinhados por meio da estrutura de capital, governança e taxas.
• O suporte do TrustToken fornece legitimidade, parceria e integração com dados reais de empréstimos.

No entanto, a TrueFi também tem alguns inconvenientes:

• Os empréstimos não garantidos apresentam um risco de incumprimento mais elevado do que os empréstimos garantidos. O fundo pode registar perdas.
• Como o protocolo é uma startup, a liquidez dos empréstimos pode permanecer limitada por algum tempo.
• Os tokens TRU podem perder valor se o protocolo não conseguir atrair utilizadores a longo prazo.
• O modelo de empréstimo não foi testado em grande parte e empréstimos excessivamente generosos ou excessivamente rigorosos podem ser aprovados inicialmente.
• A regulamentação dos empréstimos de criptomoeda não garantidos não é atualmente clara.
• Os utilizadores devem ter a certeza de que a gestão da TrueFi não está a abusar do protocolo e dos fundos.

A TrueFi pretende desenvolver mais funcionalidades e aumentar a adoção em larga escala:

• Passar de um modelo TRU para um modelo de tokenização de pagamento consoante a utilização para financiar melhor o desenvolvimento.
• Lançar aplicações móveis para simplificar os empréstimos.
• Oferecer linhas de carteira aos mutuários que utilizam a sua pontuação de crédito TrueFi para obter taxas mais baixas.
• Colaborar com agências de crédito, plataformas de identidade e retalhistas offline para expandir os dados de crédito e reputação.
• Aumentar o financiamento para mil milhões de dólares através de parcerias e iniciativas comunitárias.
• Permitir que as NFT sejam utilizadas como garantia para empréstimos, para que os titulares de NFT possam preservar os seus activos.
• Obter licenças para fornecer crédito não garantido regulamentado nos principais mercados globais.

A TrueFi oferece uma nova abordagem ao financiamento descentralizado através de empréstimos não garantidos baseados na reputação. Com o seu modelo de empréstimo, capacidades de financiamento e uma equipa forte, tem potencial para se tornar um protocolo de empréstimo DeFi reconhecido. No entanto, requer uma boa governação e gestão dos riscos para garantir a sua viabilidade a longo prazo. O caminho a percorrer por este projeto pioneiro de DeFi continua a ser um desafio, mas excitante.