Enzyme

Sobre a Enzyme

O Enzyme, um protocolo de troca descentralizado de código aberto, é executado na blockchain Ethereum e permite aos utilizadores criar, gerir e partilhar os seus próprios fundos de investimento sem depender de intermediários tradicionais, como bancos ou gestores de fundos. A plataforma, anteriormente conhecida como Melon, utiliza contratos inteligentes para proporcionar investimentos transparentes, seguros e rentáveis, centrados na gestão de activos e carteiras de criptomoedas. A criptomoeda utilizada no ecossistema Enzyme chama-se MLN e desempenha um papel fundamental na operação e gestão da rede.

História da Enzyme

A Enzyme foi originalmente lançada como Melon com o token MLN e passou por um processo de rebranding em que o nome do ecossistema foi alterado para Enzyme, mantendo o token original. O projeto foi concebido e desenvolvido em 2016 por uma empresa privada fundada pelo matemático Rito Trinkler e pela ex-vice-presidente da Goldman Sachs, Mona El Isa.

Em 2017, a empresa suíça realizou uma oferta inicial de moedas (ICO) e arrecadou cerca de US $ 3 milhões entre 2017 e 2018. Durante este período, 1.250.000 moedas MLN foram cunhadas e distribuídas. Após o lançamento bem-sucedido da primeira versão do protocolo Enzyme Finance em 2019, a empresa privada conhecida como Melonport foi dissolvida e o controlo da rede e do seu protocolo foi assumido pelo Melon Council, uma organização autónoma descentralizada (DAO) criada especificamente para o protocolo Enzyme.

O Melon Council funciona utilizando contratos inteligentes que permitem aos utilizadores convidar novos membros para a rede e participar ativamente na sua governação. Isto inclui propor e implementar alterações ao protocolo e aos seus parâmetros, proporcionando um processo de decisão democrático e transparente no ecossistema Enzyme.

Como é que a Enzyme funciona?

A Enzyme é uma plataforma descentralizada construída sobre a cadeia de blocos Ethereum que utiliza uma série de contratos inteligentes para gerir activos. Embora a Enzyme se baseie no seu próprio software e protocolo para gerir os activos, utiliza o poder de computação da Ethereum para gerir a rede. Consequentemente, as taxas e transacções no âmbito do protocolo Enzyme são pagas utilizando a moeda criptográfica da Ethereum, a ETH.

Uma caraterística notável do Enzyme é o seu suporte para pesquisa no navegador da Web, possibilitado pela integração de uma biblioteca Javascript. A arquitetura da rede está dividida em duas camadas diferentes: a camada de fundos e a camada de infraestrutura.

Na camada de fundos, os utilizadores e membros da rede criam os seus próprios fundos de investimento e disponibilizam-nos a outros utilizadores para investimento. Esta camada também permite aos utilizadores gerir e controlar os seus activos, dando-lhes um controlo total sobre os seus fundos.

A camada de infraestrutura, por outro lado, é gerida pela organização descentralizada e autónoma da Enzyme, o Conselho Enzyme (antigo Conselho Melon). O token de utilidade do protocolo, MLN, desempenha um papel fundamental na gestão dos investimentos digitais no ecossistema.

O MLN desempenha muitas funções, incluindo fazer parte do mecanismo de votação e de gestão da rede. Por exemplo, os detentores de MLN podem votar em propostas relativas à taxa de inflação do token. Além disso, o MLN é utilizado para a gestão de fundos, optimizando o processo de gestão de activos digitais no âmbito da plataforma Enzyme.

Principais caraterísticas e benefícios da Enzyme

A Enzyme Finance está a revolucionar o mundo da gestão de activos, quebrando as barreiras que tradicionalmente têm impedido o investidor médio de participar ativamente na gestão de fundos. Nos mercados financeiros tradicionais, a gestão de activos é frequentemente reservada aos ricos e as barreiras mínimas à entrada têm impedido a maioria dos potenciais investidores.

Baseado na tecnologia blockchain, o protocolo Enzyme democratiza o acesso aos fundos de gestão de património, permitindo a qualquer pessoa, independentemente da sua situação financeira, investir em fundos, gerir os seus activos e criar carteiras personalizadas. Esta abordagem única abre um mundo de oportunidades para um leque muito mais vasto de investidores que anteriormente não podiam participar neste tipo de atividade.

O que distingue a Enzyme de outras plataformas no sector das finanças descentralizadas (DeFi) é a sua combinação de funcionalidade avançada, caraterísticas técnicas e benefícios práticos. Os utilizadores mantêm o controlo total sobre os seus activos e beneficiam da transparência e da segurança oferecidas pela cadeia de blocos. Este nível de controlo e de transparência não tem paralelo nos sistemas financeiros tradicionais.

Outro aspeto inovador da Enzyme é o facto de os utilizadores poderem investir em fundos geridos sem conhecerem ou confiarem no gestor do fundo. Isto é possível através da utilização de contratos inteligentes que monitorizam as acções dos gestores de fundos e garantem que estes aderem a regras e orientações pré-determinadas. Desta forma, os investidores podem ter a certeza de que os seus activos são seguros e geridos de acordo com o protocolo, mesmo que não conheçam pessoalmente o gestor do fundo.

Token MLN

O token MLN serve como a espinha dorsal da plataforma Enzyme, apoiando o seu crescimento e aumentando o seu valor. Cumpre três funções principais no ecossistema: gestão, taxas e comissões. Além disso, o MLN tem uma taxa de inflação anual de 2%, o que incentiva a participação e a contribuição dos utilizadores, apoiando simultaneamente a segurança e o desenvolvimento da plataforma, aumentando, em última análise, o valor do token MLN.

Existem atualmente 1.453.964 MLNs em circulação, com um fornecimento total de 2.669.183,53197661 MLNs. A economia MLN previa inicialmente uma inflação constante, com 300 600 novos tokens emitidos todos os anos. Os tokens não atribuídos deviam ser queimados. No entanto, o Conselho de Administração da Enzyme está atualmente a considerar uma proposta de alteração do modelo económico para reduzir a emissão de fichas em 20% por ano a partir de 2021. Sob este novo modelo, os tokens não emitidos dentro de dois anos seriam queimados.

Como os membros da Enzyme usam ETH para pagar comissões dentro da plataforma, a rede implementou um mecanismo que usa o recurso Melon Engine para converter todos os ETH usados para pagar comissões em MLN. O motor vende ETH para MLNs a um preço mais alto e depois queima os tokens MLN comprados. Este processo regula o fornecimento de tokens e remove esses tokens do fornecimento geral para garantir uma economia de token saudável e equilibrada no ecossistema Enzyme.

Concorrência da Enzyme

No ambiente competitivo de gestão de activos digitais, a Enzyme Finance destaca-se principalmente por estar em confronto com a Plataforma Empresarial Unido (EP). Enquanto a Enzyme se destina a investidores de retalho e institucionais, a Unido destina-se a empresas.

Analisando as bases tecnológicas das duas plataformas, é evidente que ambas cumprem a sua missão principal de facilitar a gestão de activos digitais aos seus utilizadores. A Enzyme está enraizada no ecossistema Ethereum, enquanto a Unido utiliza o Polkadot, o que lhe confere uma vantagem no apoio a transacções em diferentes cadeias de blocos.

No entanto, a Enzyme está a expandir a sua rede, visando também os pequenos investidores, um grupo que, embora não constitua atualmente uma importante fonte de receitas, poderá contribuir significativamente para a futura expansão da Enzyme através de um potencial aumento do investimento por parte dos pequenos investidores.

Historicamente, a Enzyme Finance estabeleceu uma maior confiança com a sua base de utilizadores, atraiu uma comunidade mais vasta e geriu mais activos sob gestão (AUM) do que as participações privadas do Reino Unido, o que indica uma trajetória de crescimento mais forte.

Parcerias e investidores

Em termos de parcerias e apoios, a Enzyme Finance recebeu o apoio de empresas de capital de risco de alto nível, como a Placeholder, a DeFiance Capital e a Collab+Currency. A estrutura descentralizada da plataforma significa que a compra de tokens MLN é uma porta aberta ao investimento para todos.

Os gestores de ativos podem entrar em parcerias estratégicas com a Enzyme, criando seus próprios cofres na plataforma. Uma das parcerias mais notáveis ocorreu em fevereiro de 2021, quando a Techemy Capital lançou um portfólio ETH-BTC usando suas estratégias de negociação no Enzyme.

O ecossistema Enzyme continua a se expandir por meio de integrações com os principais serviços DeFi, como Aave, Compound, Convex Finance, Curve, Maple Finance, Idle Finance, Uniswap, Paraswap, Unlashed Finance, Yearn e 0x, demonstrando uma forte rede de parceiros estratégicos.

Perspectivas de crescimento da Enzyme

A Enzyme oferece a flexibilidade e a escalabilidade dos empréstimos baseados em blockchain. Com a expansão da DeFi, a Enzyme está bem posicionada para se tornar uma parte central da infraestrutura.

Se a Enzyme continuar a ganhar popularidade, o MLN pode se tornar um token nativo mais valioso que alimenta essa pilha de empréstimos. A gestão da comunidade também permite que a Enzyme desenvolva suas capacidades ao longo do tempo para atender às necessidades do usuário.

No entanto, a concorrência entre os protocolos de empréstimo DeFi está a intensificar-se. A inovação contínua e a integração de produtos serão fundamentais para as perspectivas de longo prazo da Enzyme. No entanto, de um modo geral, o futuro da Enzyme afigura-se brilhante se a empresa conseguir concretizar a sua visão de produtos estruturados optimizados e personalizáveis para todos.