Những xu hướng nào có khả năng tác động đến thị trường tiền điện tử trong năm 2026? Chúng tôi đang theo dõi sát sao những xu hướng này.

Stablecoin, tài sản được mã hóa và tương lai của thanh toán.

Một cách đơn giản và thuận tiện hơn để bắt đầu và hoàn tất các giao dịch stablecoin.

Việc sử dụng stablecoin đã tăng trưởng nhanh chóng trong năm qua, đạt đến mức tương đương…[inserir valor aqui] 46 nghìn tỷ đô la Về khối lượng giao dịch, con số này đã vượt quá 1 triệu đô la.. PayPal 20xnhanh Đã xem 3 lầnKhối lượng giao dịch đang tiến gần đến mức của hệ thống ACH của Mỹ. Stablecoin có thể được chuyển đến bất cứ đâu trên thế giới trong chưa đầy một giây, và phí chuyển khoản chưa đến 1 xu.
Điều còn thiếu chính là sự kết nối liền mạch giữa các loại tiền kỹ thuật số này và các sản phẩm tài chính truyền thống mà mọi người đã và đang sử dụng.

Các công ty mới đang gia nhập thị trường này. Một số đang phát triển các hệ thống giao dịch giúp cải thiện tính bảo mật giữa tiền tệ địa phương và stablecoin. Một số khác đang tích hợp trực tiếp với các hệ thống mã QR địa phương hoặc hệ thống thanh toán tức thời. Vẫn còn những công ty khác đang tạo ra các giải pháp ví điện tử và mạng lưới thẻ tín dụng cho phép người dùng thanh toán hàng hóa và dịch vụ trực tiếp bằng stablecoin.

Khi cơ sở hạ tầng này phát triển, stablecoin sẽ chuyển từ một sản phẩm tài chính chuyên biệt sang xu hướng chính thống.. Đây là mức phí thông thường cho các giao dịch thanh toán trực tuyến. — Dịch vụ này cung cấp một ứng dụng cho phép bạn xử lý bảng lương tức thì trên toàn thế giới, thực hiện thanh toán kinh doanh mà không cần tài khoản ngân hàng và gửi tiền đến bất cứ đâu trên thế giới dễ dàng như qua email.

Hãy cùng xem xét các tài sản có trọng số rủi ro (RWA) và stablecoin từ góc nhìn của một người đam mê tiền điện tử.

Các tổ chức tài chính truyền thống, bao gồm ngân hàng, các công ty quản lý tài sản và các công ty fintech, đang chuyển mọi thứ từ cổ phiếu đến hàng hóa sang blockchain. Tuy nhiên, nhiều nỗ lực mã hóa này chỉ đơn giản là sao chép các hệ thống hiện có thay vì khai thác triệt để lợi ích của tiền điện tử.

Ví dụ, hợp đồng tương lai vĩnh cửu (PERP) thường có tính thanh khoản cao hơn và dễ thực hiện hơn so với việc mã hóa trực tiếp các tài sản vật chất. Cổ phiếu thị trường mới nổi được cho là một trong những loại tài sản hấp dẫn nhất để mã hóa, và thị trường quyền chọn không cần đặt cọc (0DTE) có thể được tái cấu trúc cho phù hợp.

Chúng ta cũng sẽ thấy stablecoin vượt ra khỏi phạm vi gửi tiền token đơn thuần. Nhiều stablecoin hiện nay hoạt động như những ngân hàng tư nhân, nắm giữ các tài sản có tính thanh khoản và bảo mật cao. Bước tiếp theo… Uy tín của BlockchainVấn đề không chỉ nằm ở việc chuyển đổi các khoản vay ngoài chuỗi khối thành token. Việc tạo token trực tiếp trên chuỗi khối có thể giảm chi phí vận hành và bảo trì, cũng như tăng khả năng tiếp cận. Mặc dù việc tuân thủ các quy định và tiêu chuẩn liên quan là một thách thức, nhưng các nhà phát triển đang tích cực tìm kiếm các giải pháp.

Stablecoin mang lại động lực cần thiết để hiện đại hóa phần mềm ngân hàng.

Hầu hết các hệ thống máy tính cốt lõi của các ngân hàng đã tồn tại từ những năm 1960. Nhiều hệ thống vẫn sử dụng ngôn ngữ lập trình COBOL và hệ thống tệp lệnh hàng loạt, khiến việc hiện đại hóa trở nên rất khó khăn. Vì hầu hết các giao dịch kinh doanh toàn cầu đều được xử lý thông qua các hệ thống này, nên cơ hội đổi mới bị hạn chế.

Stablecoin cung cấp một giải pháp cho phép các ngân hàng phát triển các sản phẩm tiên tiến mà không cần phải cải tổ hoàn toàn cơ sở hạ tầng hiện có. Tiền gửi được mã hóa, trái phiếu chính phủ và các chứng khoán khác cho phép các tổ chức tài chính nhanh chóng triển khai các tính năng mới và phục vụ người dùng trên toàn thế giới mà không làm gián đoạn các hệ thống đã tồn tại hàng thập kỷ.

Internet ngày càng hoạt động giống như một ngân hàng.

Khi các hệ thống AI ngày càng trở nên tự chủ hơn trong việc ra quyết định và thực hiện giao dịch, việc chuyển tiền phải nhanh như việc chuyển dữ liệu. Mặc dù hợp đồng thông minh hiện đã cho phép xử lý các khoản thanh toán toàn cầu bằng đô la Mỹ chỉ trong vài giây, nhưng vẫn cần thêm các thành phần mới, bao gồm:. Bộ điều khiển lập trình X402 -Bên cạnh đó.

Các bên trung gian tính phí theo thời gian thực dựa trên sức mạnh tính toán, dữ liệu và dịch vụ của họ. Khi một sự kiện nhất định xảy ra, thị trường dự đoán sẽ ngừng hoạt động. Có thể triển khai các ứng dụng tích hợp logic thanh toán. Trong bối cảnh này, giá trị được giảm xuống chỉ còn là các gói dữ liệu đơn giản được gửi qua Internet, về cơ bản đại diện cho hệ thống tài chính.

Ai cũng có thể quản lý vốn.

Theo truyền thống, quản lý tài sản cá nhân là lĩnh vực dành riêng cho người giàu do chi phí cao để xây dựng một danh mục đầu tư cá nhân đa dạng. Tuy nhiên, sự kết hợp giữa mã hóa tài sản và trí tuệ nhân tạo đang thay đổi điều đó.

Dự kiến ​​đến năm 2026, các sản phẩm này sẽ xuất hiện ở những khu vực sau:. sự tích lũy của cảiVấn đề không chỉ là bảo toàn giá trị. Các công ty fintech và các công ty môi giới sẽ kết hợp các khuyến nghị dựa trên trí tuệ nhân tạo với việc thực hiện giao dịch tức thời và sinh lời trên các thị trường chứng khoán, trái phiếu, vốn tư nhân và các tài sản được mã hóa dựa trên blockchain tạo ra doanh thu.

Các công cụ DeFi như công cụ tối ưu hóa khoản vay tự động sẽ là động lực chính thúc đẩy lợi nhuận. Stablecoin được mã hóa và quỹ thị trường tiền tệ sẽ mở rộng cơ hội đầu tư. Ngoài ra, các nhà đầu tư cá nhân sẽ dễ dàng tiếp cận hơn với các tài sản thường có tính thanh khoản thấp, chẳng hạn như các khoản vay cá nhân và cổ phiếu trước khi IPO.

Không cần truyền tải thêm dữ liệu nào, vì tất cả dữ liệu đã được tự động đồng bộ hóa với thiết bị xác thực.

Các tác nhân thông minh và trí tuệ nhân tạo

Từ KYC đến KYA: Bạn có hiểu người đại lý của mình không?

Hạn chế cơ bản của các hệ thống kinh tế dựa trên tác nhân không phải là trí thông minh, mà là khả năng nhận dạng danh tính. Trong các hệ thống tài chính, số lượng tác nhân phi con người nhiều hơn tác nhân con người, nhưng những tác nhân con người này lại không có thông tin đăng nhập tiêu chuẩn.

Các đại lý cần xác thực mã hóa để kết nối với người tạo, kỹ năng và trách nhiệm của họ . Nếu không, các công ty sẽ tiếp tục chặn quyền truy cập của đại lý ở cấp độ tường lửa. Sau nhiều thập kỷ xây dựng cơ sở hạ tầng KYC (xác minh danh tính khách hàng) cho cá nhân, ngành công nghiệp hiện chỉ còn vài tháng để tìm ra giải pháp xác minh đại lý.

Trí tuệ nhân tạo ngày càng chứng tỏ là một trợ thủ đắc lực trong nghiên cứu khoa học.

Khả năng suy luận logic của các mô hình AI đã được cải thiện đáng kể. Những nhiệm vụ như suy luận kinh tế trừu tượng, vốn trước đây khó thực hiện với các mô hình hiện có, giờ đây đã có thể thực hiện được ở cấp độ sau đại học.

Một mô hình nghiên cứu hoàn toàn mới sẽ xuất hiện: học sâu, khám phá và lặp lại. Thông tin thu được thông qua trí tuệ nhân tạo đôi khi sẽ dẫn đến những khám phá bất ngờ, và quá trình này sẽ bao gồm việc phân tích và tinh chỉnh các lập luận một cách nghiêm túc bởi nhiều người tham gia. Mật mã học sẽ đảm bảo việc hạch toán và bồi thường công bằng cho những đóng góp vào mô hình.

Một mạng internet mở có cái giá vô hình của nó.

Các hệ thống AI ngày càng phụ thuộc vào dữ liệu từ các trang quảng cáo, nhưng chúng lại không tạo ra doanh thu cho người tạo nội dung. Khoảng cách này đe dọa mô hình kinh tế của internet mở.

Để duy trì một hệ sinh thái thông tin lành mạnh, cần có các cơ chế khen thưởng dựa trên việc sử dụng theo thời gian thực, chẳng hạn như các khoản thanh toán nhỏ dựa trên blockchain và các cơ chế đo lường đóng góp có thể theo dõi được. Giá trị nên được phân phối tự động dựa trên sự tương tác của người dùng với nội dung, thay vì thông qua các thỏa thuận cấp phép cố định.

Bảo vệ và an ninh dữ liệu

Bảo mật thông tin cá nhân sẽ trở thành một lợi thế cạnh tranh đáng kể trong lĩnh vực tiền điện tử.

Trong hầu hết các blockchain hiện có, bảo mật dữ liệu được coi là tùy chọn , mặc dù nó rất quan trọng đối với lĩnh vực tài chính. Các hệ thống riêng tư có thể tạo ra hiệu ứng mạng lưới mạnh mẽ. Trong khi các token có thể dễ dàng được chuyển giữa các blockchain công khai, việc chuyển thông tin bí mật lại khó khăn, điều này có thể dẫn đến rò rỉ dữ liệu.

Đây là lý do tại sao các blockchain riêng tư lại hấp dẫn đến vậy. Người dùng có thể chuyển sang các blockchain khác một cách an toàn. Các blockchain công khai, thiếu một hệ sinh thái sôi động và những lợi thế độc đáo, có thể gặp khó khăn trong việc duy trì tính cạnh tranh. Do đó, các blockchain tập trung vào việc bảo vệ quyền riêng tư của chỉ một số ít người được chọn có khả năng sẽ thống trị thị trường tiền điện tử.

Xây dựng một tương lai cho phép sử dụng điện toán lượng tử đòi hỏi một hệ thống truyền tải thông tin phi tập trung.

Các ứng dụng nhắn tin tức thời như Signal và WhatsApp sử dụng công nghệ mã hóa tiên tiến, nhưng chúng vẫn phụ thuộc vào các máy chủ tập trung có thể bị tấn công, tắt hoặc bị xâm phạm.

Tương lai của truyền thông an toàn nằm ở sự phi tập trung. Máy chủ riêng, ứng dụng khách mã nguồn mở, các nút phân tán, mã hóa chống lượng tử và xác thực người dùng là những yếu tố thiết yếu. Ngay cả khi một ứng dụng gặp sự cố, vẫn có hàng trăm ứng dụng thay thế sẵn sàng. Tin nhắn và khóa mã hóa của bạn vẫn hoàn toàn thuộc về bạn.

Một cơ quan tình báo bí mật tiên tiến và dựa trên dữ liệu.

Các hệ thống trí tuệ nhân tạo phụ thuộc vào dữ liệu, nhưng phần lớn quá trình xử lý dữ liệu hiện nay thiếu minh bạch và không thể kiểm toán. Cần khẩn cấp tăng cường bảo vệ dữ liệu trong nhiều lĩnh vực, bao gồm tài chính và chăm sóc sức khỏe .

Chúng ta cần một cơ sở hạ tầng có thể cung cấp các quy tắc truy cập lập trình được, mã hóa phía máy khách, quản lý khóa phân tán và tuân thủ công nghệ blockchain. Khi các thành phần cốt lõi này được thiết lập, khóa sẽ trở thành một phần không thể thiếu của cơ sở hạ tầng Internet, chứ không phải là một phần thứ yếu.

Các quy tắc đạo đức luôn là luật pháp, và các chuẩn mực cũng luôn là luật pháp.

Ngay cả những giao thức DeFi hoàn thiện nhất cũng dễ bị tấn công. Các biện pháp bảo mật hiện tại chủ yếu dựa vào phán đoán và kiểm thử thủ công.

Các công cụ thế hệ tiếp theo kiểm tra các bất biến toàn cục thay vì kiểm tra ngẫu nhiên từng thuộc tính riêng lẻ. Cơ chế thực thi tự động chấm dứt các tiến trình vi phạm quy tắc bảo mật. Trong trường hợp này, bảo mật hệ thống được xác định bởi các thuộc tính, chứ không phải mã nguồn, và hầu hết các lỗ hổng đã biết đều được khắc phục trong quá trình thực thi.

Các ngành công nghiệp và ứng dụng

Thị trường dự đoán đang phát triển, trở nên phức tạp và tinh vi hơn.

Thị trường dự đoán đã trở nên phổ biến rộng rãi, và các loại hợp đồng mới bao gồm hoặc liên kết nhiều kịch bản sẽ xuất hiện vào năm 2026. Khi thị trường dự đoán ngày càng được tích hợp vào quá trình phổ biến thông tin, việc cải thiện hệ thống ra quyết định về kết quả, đặc biệt là trong các tình huống cụ thể, sẽ ngày càng trở nên quan trọng.

Quản trị phi tập trung, các oracle LLM và các tác nhân AI dựa trên tín hiệu sẽ là động lực thúc đẩy lĩnh vực này. Thị trường dự đoán sẽ bổ sung cho nghiên cứu, chứ không thay thế nó. AI có thể nâng cao chất lượng nghiên cứu, và tiền điện tử có thể đảm bảo rằng những người tham gia là người thật.

Sự xuất hiện của ngành công nghiệp cho thuê phương tiện truyền thông.

Ảnh hưởng của các phương tiện truyền thông truyền thống đã giảm dần trong nhiều năm qua. Đồng thời, các nhà tổ chức và quản lý ngày càng chú trọng đến việc giao tiếp trực tiếp với khán giả, vì họ tin tưởng và quan tâm đến các dự án của mình.

Các công cụ mã hóa mới cho phép người tạo nội dung đưa ra những lời hứa có thể kiểm chứng. Các nhà bình luận có thể chứng minh họ sở hữu hoặc đã đầu tư vào một loại token cụ thể, trong khi các nhà phân tích có thể liên kết dự đoán của họ với các thị trường tài chính công khai. Mô hình mới này, được gọi là ‘đặt cược truyền thông’ (media staking), không nhằm mục đích thay thế báo chí truyền thống mà nhằm tăng cường độ tin cậy của nó thông qua các cơ chế khuyến khích minh bạch.

SNARK xuất hiện từ công nghệ blockchain và đã trở thành một phần của cuộc sống internet hàng ngày.

Trước đây, độ phức tạp tính toán của các bài kiểm tra không tiết lộ thông tin quá cao để có thể thực hiện trên các máy tính thông thường . Tuy nhiên, điều này đang thay đổi nhanh chóng. Chẳng bao lâu nữa, số lượng người kiểm thử zkVM sẽ xấp xỉ…[Wert fehlt]chạy. 10.000 × chi phí gián tiếpNó đủ nhẹ để đáp ứng nhu cầu của các điện thoại thông minh và card đồ họa tầm thấp.

Điện toán đám mây được xác thực sẽ trở thành hiện thực khi GPU có thể tạo ra bằng chứng thực thi CPU theo thời gian thực. Điều này có nghĩa là bạn có thể chạy các tác vụ ở bất cứ đâu mà không cần thay đổi mã và có bằng chứng mật mã cho thấy chúng đã được thực thi chính xác.

Bồi dưỡng tài năng cho thế hệ mới.

Mục tiêu chính của các công ty tiền điện tử không phải là tạo điều kiện thuận lợi cho việc mua và bán.

Nhiều công ty tiền điện tử đã tràn ngập thị trường giao dịch, hứa hẹn lợi nhuận nhanh chóng. Tuy nhiên, vì bất kỳ ai cũng có thể trở thành người trung gian, ranh giới giữa họ trở nên mờ nhạt, và cuối cùng một vài công ty lớn bắt đầu thống trị thị trường.

Cơ hội thực sự nằm ở việc tập trung không chỉ vào khía cạnh tài chính mà còn vào chính sản phẩm. Các công ty có thể cưỡng lại được sự cám dỗ của sự thỏa mãn tức thời sẽ có nhiều khả năng tạo ra các mô hình kinh doanh bền vững hơn trong dài hạn.

Tiền điện tử cần một khuôn khổ pháp lý có thể hỗ trợ công nghệ này.

Trong vài năm qua, sự không chắc chắn về quy định đã buộc các công ty khởi nghiệp phải thiết kế lại sản phẩm của mình để tránh các luật chứng khoán không được thiết kế cho công nghệ internet. Việc phát hành token trở nên phức tạp, quản trị doanh nghiệp trở thành trò cười, và tính minh bạch trở thành một giấc mơ bất khả thi.

Các quy tắc mới sắp xuất hiện trên thị trường tiền điện tử dự kiến ​​sẽ thay đổi cấu trúc của nó một cách cơ bản. Các quy tắc rõ ràng sẽ đảm bảo mạng lưới hoạt động một cách cởi mở, trung lập, linh hoạt và phi tập trung, đúng như mục đích ban đầu. Mặc dù stablecoin đã chứng minh tầm quan trọng của các quy tắc rõ ràng, việc chuẩn hóa cấu trúc thị trường sẽ có tác động sâu rộng hơn nhiều.

Lưu ý: Bài viết này là phiên bản đã được chỉnh sửa. Bài viết gốc được đăng tải vào ngày sau:[tanggal tidak tercantum].[此处应填写原版本发表日期].[дата публикации]. https://a16zcrypto.com/