THORChain

TorChain Hakkında

TorChain, kullanıcıların varlıklarının tam kontrolünü kaybetmeden kripto varlıklarını farklı blok zincirleri arasında kolayca değiştirmelerine olanak tanıyan merkezi olmayan bir likidite protokolüdür. Cosmos SDK kullanılarak geliştirilen TorChain, varlıklar arasında en iyi piyasa fiyatından güvenli değişim sağlamak için Tendermint BFT konsensüsünü kullanır.

TorChain Tarihçesi

TorChain, 2018 yılında deneyimli kripto para geliştiricileri ve araştırmacılarından oluşan bir ekip tarafından kuruldu. Amaç, varlık ticareti için güvenilir aracılara olan ihtiyacı ortadan kaldıran otomatik, gözetim dışı bir likidite protokolü geliştirmekti. Kapsamlı araştırma ve titiz testlerin ardından ekip, Ocak 2020’de kanarya ağını, ardından Nisan 2021’de ana ağı başlattı ve lansmanından bu yana Torchain, piyasadaki önde gelen merkezi olmayan değişim protokollerinden biri haline geldi.

TorChain nasıl çalışır?

THORChain protokolü, kripto para çiftleri arasında alım satımı mümkün kılmak için bir likidite havuzu ve harici fiyat beslemeleri kullanır. Kullanıcılar likidite havuzuna likidite sağlamak için varlıklar üzerine bahis oynayabilir ve karşılığında alım satım ücreti alabilir. İşlem yaparken THORChain en iyi fiyatı elde etmek ve kaymayı en aza indirmek için havuzu kullanır. RUNE ücretleri ile korunan doğrulama düğümleri, işlemlerin eşleştirilmesinden ve imzalanmasından sorumludur. THORChain sürekli ve bağımsız olarak izlenir ve yönetim önerileriyle güncellenir.

THORChain’in Özellikleri ve Faydaları

THORChain, geleneksel merkezi borsalara göre aşağıdaki avantajları sunar

• Yöneticilere gerek yok – kullanıcılar varlıklarının tam kontrolünü her zaman ellerinde tutarlar.
• Borsada KYC gerekliliği yok
• Dakikalar içinde hızlı ödeme süreleri
• Uygun fiyatlarla otomatik piyasa yapıcılığı
• Düşük işlem maliyetleri
• Likidite sağlayıcılar için yüksek sermaye verimliliği
• 10’dan fazla blok zinciri ekosisteminde çoklu zincir ticareti
• Tendermint BFT’lere dayalı sağlam güvenlik mimarisi

Bu özellikler TorChain’i sürtünmesiz zincirler arası likidite gerektiren merkezi olmayan finans uygulamaları için ideal bir çözüm haline getirmektedir.

TorChain’in yerel belirteci RUNE’dir.

RUNE, TorChain ekosisteminin yerel tokenidir ve birkaç yararlı işlevi vardır

• Düğümleri doğrulamak için bir kayıt ücreti olarak kullanılır.
• Likidite sağlamak için tokenler için teminat olarak gereklidir.
• Borsa tarafından üretilen ücretlere erişmenizi sağlar.
• Protokol değişikliklerini yönetme gücü sağlar.

RUNE, elastik bir arza sahip deflasyonist bir varlıktır. THORChain üzerinde ne kadar çok değer dolaşırsa, o kadar çok RUNE yakılır ve kıtlık yaratır. Bu, ağdaki teşvikleri dengeler ve ilk kullanıcıları ödüllendirir.

RUNE’un kullanım alanları nelerdir?

RUNE birkaç önemli amaca hizmet eder ve THORChain’in ayrılmaz bir parçasıdır:

• Kota: Doğrulayıcılar, ağı güvence altına almak ve yönetim kararlarına katılmak için RUNE kullanır. Mevcut minimum kota 150.000 RUNE’dir.
• Likidite sağlama: RUNE’un likidite sağlamak ve işlemler için ücret almak için varlık havuzuyla etkileşime girmesi gerekir. Volatilite durumunda, RUNE kayıp riskini taşır.
• Ücret toplama: THORChain üzerindeki tüm işlem hacminin bir kısmı RUNE satın almak ve yakmak için kullanılır ve deflasyonist baskı yaratır.
• Ödemeler: RUNE, harici blok zincirleri arasındaki ödemeleri kolaylaştırır.
• Oylama: RUNE sahipleri önerilen güncellemeler için oy kullanabilir ve geliştirme yol haritasını etkileyebilir.
• Güvenlik marjı: Doğrulayıcıların kötü niyetli davranışları önlemek için RUNE kullanmaları gerekmektedir. Hareketsizlik veya hileli davranış cezaları, RUNE havuzunun silinmesine ve yakılmasına yol açar.

RUNE, ekonomik teşvikleri güvenlik hususlarıyla uyumlu hale getirerek, ağ katılımcılarının davranışlarını tüm ekosisteme fayda sağlayacak şekilde hizalamayı amaçlamaktadır.

THORChain Yönetişim Yapısı

THORChain, protokolü yönetmek ve güncellemek için merkezi olmayan özerk bir organizasyon (DAO) yapısı kullanır. Herhangi bir RUNE sahibi iyileştirmeler önerebilir. Aktif olarak doğrulama yapan düğümler, ağ için yararlı olacağını düşündükleri önerilere destek gösterebilir.

7 gün sonra, bir öneri doğrulayıcılardan %65 destek alırsa, tüm RUNE sahiplerinin hisseleri oranında katıldığı zincir oylama aşamasına girer. Bu yönetişim modeli, kilit paydaşların katkılarını bir bütün olarak topluluğun çıkarlarına karşı dengeler.

TorChain DAO, volatilite kayıplarına karşı koruma, zincirler arası bağlantı ve işlem performansını ölçeklendirme gibi sorunları ele almak için bir dizi iyileştirme gerçekleştirdi. Devam eden yönetişim, TorChain gibi karmaşık, merkezi olmayan DEX protokollerinin hızlı gelişiminde kilit bir faktördür.

TorChain’in zorlukları

TorChain’in güçlü teknik temeline rağmen, yaygın olarak benimsenmesinin önündeki engeller hala mevcuttur. Likiditenin birden fazla havuza dağıtılması, büyük işlemler için önemli kaymalara neden olabilir. Harici likidite sağlayıcılarını çekmek de hala bir zorluktur. Yeni bir protokol olarak TorChain, geleneksel merkeziyetsiz borsalarla ilişkili ağ etkilerinden ve işlem hacimlerinden yoksundur. Sürekli protokol güncellemeleri istikrarsızlık riskine yol açabilir. Merkezi olmayan finansın düzenlenmesi konusunda da belirsizlik vardır.

TorChain’in geleceği

TorChain, likidite sorunlarını ele almak ve fonların verimliliğini ve güvenliğini artırmak için sağlam bir yol haritasına sahiptir. Diğer blok zincirlerini desteklemeyi, türevleri piyasaya sürmeyi ve bir borç verme ve tahvil piyasası oluşturmayı planlıyor. TorChain sorunsuz bir şekilde gelişir ve sorunsuz bir kullanıcı deneyimi sunarsa, blok zinciri sınırları arasında sorunsuz bir şekilde değer aktarımı için merkezi olmayan finans alanında benzersiz bir araç olma potansiyeline sahiptir. Ancak, gelişimin bu erken aşamasında uygulama riskleri yüksek olmaya devam etmektedir.